資産1.4億円でも、暴落は怖い。
円高・株安・高金利通貨暴落が同時に来たら、我が家のFIRE計画はどうなるのか本気で計算してみた
こんにちは、ともがいです。
最近は資産形成もかなり進み、
- 金融資産 約1.4億円
- 共働き夫婦
- 年間インカム 約700万円
- FIRE視野
という状態になってきました。
数年前の自分から見れば、
かなり恵まれた状況だと思います。
でも、資産が増えれば増えるほど、
逆に強くなる感情があります。
それは、
「もし今、暴落が来たら？」
という不安です。
しかも怖いのは、
単なる株価下落ではありません。
日本人投資家に本当に効くのは、
- 米国株暴落
- 円高
- 高金利通貨急落
の同時発生。
つまり、
“円安で増えた資産が、一気に逆回転する世界”
です。
今回は、
「もし今、リーマン級＋円高が来たら我が家はどうなるのか」
をかなりリアルに計算してみました。
すると、
思った以上に耐えられる部分と、
想像以上に危険な部分
の両方が見えてきました。
現在の我が家の資産構成
2026年現在、
金融資産は約1.4億円。
ざっくり分けるとこんな感じです。
| 資産 | 金額 |
| 米国株・オルカン等（コモディティ・債券・仮想通貨含む） | 5000万円 |
| 高配当資産（日本株・世界のベスト等） | 1200万円 |
| 高スワップFX | 3000万円 |
| 現金 | 4200万円 |
| 確定拠出年金 | 600万円 |
| 合計 | 1.4億円 |
以前よりも現金比率をかなり高めています。
これには理由があります。
それは、
「暴落時に生き残るため」
です。
今回想定した「地獄シナリオ」
かなり厳しめに、
以下を同時想定しました。
| 項目 | 想定 |
| S&P500 | ▲40% |
| オルカン | ▲35% |
| ドル円 | 160円 → 110円 |
| トルコリラ | ▲50% |
| メキシコペソ | ▲30% |
| 日本株 | ▲20% |
| 世界同時景気後退 | 発生 |
正直、
書いているだけで嫌になります。
でも過去を見れば、
実際に起きてもおかしくない。
- リーマンショック
- コロナショック
- アジア通貨危機
- 急激な円高局面
これらを組み合わせると、
十分あり得る話です。
日本人投資家は「二重被弾」する
例えば今、
- ドル円160円
- 100ドルのETF
なら、
100 × 160 = 1万6000円
です。
しかし、
- ETF価格▲35%
- ドル円110円
になると、
65 × 110 = 7150円
になります。
つまり、
円換算では約55%減。
これが本当に怖い。
日本人が米国株投資で見落としがちな部分です。
実際のシミュレーション結果
① 米国株・オルカン等 5000万円
円高と株安を合わせ、
円建てで約▲50%近いダメージを想定。
すると、
5000万円 → 約2500万円
で、
▲2500万円。
② 高配当資産 1200万円
日本株や世界のベストなど。
ここは比較的耐えるものの、
景気悪化で下落。
今回は▲25%で想定。
すると、
1200万円 → 900万円
で、
▲300万円。
③ 高スワップFX 3000万円
ここがかなり怖い。
危機時は、
- 高金利通貨暴落
- スワップ低下
- ボラティリティ急増
が同時発生します。
今回は▲40%想定。
すると、
3000万円 → 1800万円
で、
▲1200万円。
④ 現金 4200万円
これはそのまま。
つまり、
暴落時の最大防御力。
正直、
最近かなり現金の重要性を感じています。
暴落時は、
リターンよりも、
「眠れること」
の価値が大きい。
⑤ 確定拠出年金 600万円
長期資産なので売却しない前提。
ただし時価は当然下落。
今回は▲35%。
すると、
600万円 → 390万円
で、
▲210万円。
合計すると
| 資産 | 暴落前 | 暴落後 |
| 米国株・オルカン等 | 5000万 | 2500万 |
| 高配当資産 | 1200万 | 900万 |
| 高スワップFX | 3000万 | 1800万 |
| 現金 | 4200万 | 4200万 |
| 確定拠出年金 | 600万 | 390万 |
| 合計 | 1.4億 | 9790万 |
つまり、
約4200万円減。
数字としてはかなり大きい。
ただ、現金比率が高いため、
耐久力は意外とあるとわかりました。
本当に重要なのは、
「暴落後でもキャッシュフローが回るか」
です。
つまり、
- 毎年いくら必要か
- どこまで支出を下げられるか
- 資産をどれくらい取り崩すか
ここ。
まず「使える資産」を整理する
今回の暴落後資産9790万円のうち、
FX1800万円と確定拠出年金390万円は、
すぐには使えません。
なので実際に生活へ使える資産は、
約7600万円。
ここから考えます。
4%ルールで考えると
よくFIREで言われる、
「4%ルール」
を適用すると、
7600万円 × 4%
で、
年間約304万円。
つまり、
理論上は毎年304万円を取り崩しても、
長期維持できる可能性が高い。
頼みの「インカム」はどうなる⁉︎
現在の年間インカムは、
| 収入源 | 年間 |
| FXスワップ | 約600万円 |
| 高配当 | 約50万円 |
| 世界のベスト分配金 | 約50万円 |
| 合計 | 約700万円 |
ここが大きい。
つまり、
「資産を売らなくても現金が入る」
状態。
これは暴落時、
かなり精神的支えになります。
ただし、危機時はインカムも減る
ここは重要。
暴落時には、
- スワップ低下
- 減配
- 分配金減少
も普通に起きます。
かなり厳しめに見ると、
| 収入源 | 平時 | 暴落時 |
| FXスワップ | 600万 | 300万 |
| 高配当 | 50万 | 35万 |
| 世界のベスト | 50万 | 25万 |
| 合計 | 700万 | 360万 |
つまり、
インカム半減。
それでも、
ゼロにならないのは大きい。
片方FIREはできる？
上記のシミュレーションから
- 4%ルール取り崩し：約304万円
- 暴落後インカム：約360万円
を合わせると、
年間約664万円。
これはかなり大きい。
「それでも生活できるのか」
ここが一番重要。
現在の我が家は、
教育費や旅行込みで、
年間支出はそれなりにあります。
ただし、
暴落時は当然モードを変えます。
例えば、
- 海外旅行停止
- ホテルグレード見直し
- 外食頻度減少
- 車買い替え延期
- 投資追加停止
- 娯楽費圧縮
など。
つまり、
「平時モード」から「防衛モード」へ移行
します。
すると意外と見えてくる
支出をかなり現実的に見直すと、
年600万円前後
なら、
十分現実的なラインに見えてきました。
つまり、
- 4%ルール取り崩し
- 暴落後インカム
- 支出抑制
を組み合わせれば、
「片方FIRE」はまだ維持可能性がある
という結論。
もちろん、楽観はできない
ただし、
これはかなりギリギリでもあります。
特に怖いのは、
- 高スワップ低下継続
- 教育費増加
- 医療費
- 長期停滞
- 想定以上の円高
です。
そして何より、
メンタル。
資産が数千万円単位で減った状態で、
平常心を維持できるか。
ここは実際に経験しないと分からない。
今回一番感じたこと
以前の私は、
- 資産額
- 年利
- FIREライン
ばかり見ていました。
でも今回、
かなり強く思ったのは、
本当に大事なのは「耐久力」
だということ。
つまり、
- 暴落時に眠れるか
- 家族が不安にならないか
- 資産を売らずに耐えられるか
- 平常心を維持できるか
です。
特に怖いのは「毎日数百万円減ること」
実際の暴落は、
数字以上にメンタルにきます。
例えば、
- 1日で▲300万円
- 翌日さらに▲200万円
- 円高進行
- SNS悲観一色
になると、
たぶん多くの人は、
「もう全部売りたい」
となる。
でも、
そこで退場しないことが重要。
だから最近考え方が変わった
以前は、
「最速FIRE」
を目指していました。
でも今は違います。
最近思うのは、
「壊れないFIRE」
の方が大事。
多少遠回りでも、
- 現金
- 分散
- インカム
- 支出調整力
- 働こうと思えば働ける状態
を持っておく。
暴落時に生き残れる方が、
最終的には強い。
最後に
資産形成をしていると、
どうしても「増やすこと」に意識が向きます。
でも本当に重要なのは、
“減った時に耐えられるか”
なのかもしれません。
暴落は怖い。
円高も怖い。
高金利通貨も、
永遠に安全ではない。
それでも、
- 働く力
- 家族
- キャッシュフロー
- 支出調整力
があれば、
人は意外と耐えられる。
今回のシミュレーションは、
「資産額」ではなく、
“自分の耐久力”
を確認する作業でした。
そしてたぶん、
FIREで一番大事なのは、
「どれだけ増やしたか」
ではなく、
「暴落でも退場しないこと」
なのだと思います。
投資を始めるなら：おすすめの金融機関
証券口座なら楽天証券：夫婦のメイン証券口座としてフル活用してます。
- 公式：https://www.rakuten-sec.co.jp/
- 楽天銀行・楽天カードとの連携がよく、楽天経済圏なら迷わずこちらの証券会社。
- SBI証券にくらべて、サイトの視認性がよくて使いやすい。
- 人気投信を購入しているだけで楽天ポイントもらえる。
- 楽天カードでの積立投資で最大2%還元。
FX/スワップ投資ならLight FX：みんなのFXとともに長年愛用しています。
- 公式：https://lightfx.jp/
- Light モードで安定してスワップレートが高い。
- 操作画面の視認性がよくて使いやすい。
- ポジション決裁せずに、スワップ一括受け取りが可能。
銀行口座ならSBI新生銀行：現金待機先でもあるメインバンク
- 公式サイト：https://www.sbishinseibank.co.jp/
- SBI証券口座とリンクするだけでダイヤモンドステージでお得特典を活用可能。
- 特典：普通預金が0.4%と業界トップ。
- ATM手数料回数無制限0円＆振込手数料が10回/月まで無料。
- 新規口座開設で最大31,000円キャッシュバック
投資知識を学ぶなら：おすすめの書籍
ともがいの投資法はプロフィールでも触れた通り、高橋ダンさんの戦略を踏襲して実践しています。
特に投資アロケーションの考え方ができたことで悩まずに投資できるようになりました。
投資の根本的な考え方をわかりやすく教えてくれる名作。マンガだから子どもにも読ませました。
インデックス投資をするきっかけとなった一冊。アクティブファンドよりもインデックスの運用実績が上回っている期間が長いという事実を知った際の衝撃はいまでも忘れません。今は亡き山崎さんですが、これ以外にも多くの良質な本がありますのでどれもおススメです。
コメント